Co to jest spread walutowy?

Jednym z kluczowych elementów przy wymianie waluty jest wielkość spreadu dla pary walutowej np. GBP/PLN. Spread walutowy to nic innego jak różnica pomiędzy kursem kupna, a kursem sprzedaży danej waluty. Aby lepiej zrozumieć czym jest spread, wyobraź sobie jakąkolwiek operację handlową jak np. kupowanie aut na sprzedaż. Różnica między pierwotnie zapłaconą ceną a otrzymanymi pieniędzmi nazywa się zyskiem lub dochodem. Spread działa podobnie i to kantory, banki czy firmy świadczące usługi przekazów pieniężnych otrzymują w tym przypadku dochód.

Spis treści

• Co to jest i jak działa?
• Jak obliczyć?
• Przykład spreadu
• Dlaczego jest to istotne?
• Jakie są rodzaje?
• Co wpływa na wysokość spreadu?

Co to jest spread i jak działa?

Wymiana walut czy przesyłanie pieniędzy na zagraniczny rachunek bankowy wiąże się z pewnymi kosztami. Dobrze zdają sobie z tego sprawę osoby pracujące w Wielkiej Brytanii, które mają zobowiązania w Polsce. O tym czy dana transakcja jest opłacalna decyduje spread walutowy, czyli różnica między ceną kupna i sprzedaży pary walutowej. Każdy kto chce wymienić funty na złotówki będzie miał jeszcze do czynienia z trzecim terminem jakim jest „kurs rynkowy”. To właśnie ten kurs jest podawany w większości notowań i znajduje się zazwyczaj po środku. Na jego podstawie banki, kantory oraz firmy przekazujące pieniądze ustalają swoje marże. Jeśli zależy Ci na korzystnej wymianie walut to powinieneś znaleźć taką instytucję finansową, która oferuje najniższy spread, a najlepiej zbliżony do rynkowego. Pewnie zastanawiasz się jak go policzyć i czy ma to jakieś znaczenie?

Jak obliczyć spread walutowy?

Przy planowaniu wymiany waluty, niezależnie czy korzystamy z kantoru, firmy online czy banku, warto zwrócić uwagę na kluczowy aspekt. Zarówno kupujący, jak i sprzedający walutę, muszą uwzględnić koszty spreadu. Wartość spreadu walutowego można łatwo obliczyć, odejmując kurs kupna od kursu sprzedaży danej waluty:

Spreadwalutowy = (kurs sprzedaży−kurs kupna)

Podczas obliczeń warto pamiętać o dokładności wyników, uwzględniając wszystkie liczby po przecinku. Koszt określonej sumy wymaga także obliczenia pipsa, który stanowi czwartą liczbę po przecinku w spreadzie banku. Jeden pips odpowiada 1/100 jednego grosza, co oznacza, że 100 pipsów równa się 1 groszowi.

Aby lepiej zrozumieć mechanizm spreadu walutowego, warto zgłębić tajniki wahania kursów na rynku walutowym. Cena jednostki walutowej jest podawana w odniesieniu do innej waluty, na przykład kurs wymiany GBP/PLN. To informuje nas, ile złotych otrzymamy w zamian za jednego funta, oraz jak kształtuje się spread w tej transakcji. Z kolei, jeśli planujemy zakup funtów, kurs PLN/GBP będzie inny, a tym samym również spread wymiany. Warto zauważyć, że kurs kupna zawsze jest wyższy od kursu sprzedaży.

Przykład obliczenia spreadu

Spread walutowy możesz obliczyć w łatwy i prosty sposób. Wystarczy, że posiadasz podstawowe dane jak: kurs kupna oraz kurs sprzedaży danej pary walutowej np. GBP/PLN. Przedstawię to na gotowym przykładzie:

• kurs kupna 4,95
• kurs sprzedaży 4,65

Aby dowiedzieć się, ile wynosi spread walutowy wystarczy obliczyć różnicę pomiędzy kursem kupna 4,95 zł, a kursem sprzedaży 4,65 zł. W tym przypadku spread walutowy dla jednego funta wynosi 30 groszy, czyli aż 6% wartości transakcji – jest to potencjalny zysk banku. Pamiętaj, że im wartość jest niższa tym lepiej dla osoby wymieniającej walutę. Co oznacza mniejszą marże nałożoną przez pośrednika.

Ważne! Każdy bank, kantor czy inna instytucja finansowa ustala własny kurs walut. Po tej cenie skupują jedną walutę za mniejsze pieniądze, a następnie sprzedają z zyskiem. Różnica pomiędzy tymi wartościami to właśnie spread walutowy.

Spread walutowy – dlaczego jest to tak istotne?

Wysokość spreadu walutowego ma wpływ na Twoje finanse. To Ty decydujesz, ile pieniędzy zostawisz w banku, a ile trafi z powrotem do Ciebie. Jest to szczególnie istotne dla osób, które regularnie wymieniają walutę. Dzięki temu będą wiedzieć, jakie są realne koszty za wymianę waluty. Jeśli dysponujesz kwotą 1000 funtów i chcesz ją wymienić na złotówki. Dodatkowo, znalazłeś ofertę ze stawkami jak w przykładzie wyżej, to bank na takiej transakcji może zyskać nawet 300 złotych (1000 funtów * 0,30 zł). Wystarczy, że odkupi od Ciebie funty i sprzeda je po wyższej cenie. Całkiem sporo, nie uważasz?

Na szczęście na rynku finansowym istnieją firmy, które oferują dużo atrakcyjniejszy kurs wymiany walut, a spread walutowy nie przekracza 1% wartości transakcji. Dzięki czemu, bez ponoszenia dużych kosztów można w szybki i tani sposób wysłać funty do Polski. 

Jakie są rodzaje spreadu walutowego?

Aktualnie można wyróżnić trzy rodzaje spreadu walutowego. Poniżej przedstawiamy i opisujemy każdy z nich.

1. Spread stały – jego wysokość jest ustalana przez usługodawcę i utrzymuje się na stałym poziomie, niezależnie od warunków rynkowych obowiązujących w danym momencie.
2. Spread zmienny – jak sugeruje nazwa, jego wartość zmienia się w zależności od obecnych zmian na rynku. Ponadto, wysokość spreadu jest powiększana o marżę, pobieraną przez usługodawcę.
3. Spread rynkowy – generalnie jest znacznie niższy niż dwie pozostałe formy spreadu. Niska wartość spreadu rynkowego wynika z płynności danego instrumentu finansowego udostępnionego przez daną instytucję płatniczą.

Choć w większości przypadków klienci mają do czynienia przede wszystkim z zmiennym spreadem, stosowanym przez wiele instytucji finansowych, spread stały pojawia się również przy inwestycjach na rynku walutowym Forex. Jest on korzystny, ponieważ umożliwia zabezpieczenie środków na długi okres czasu, eliminując potrzebę monitorowania wahających się kursów walut.

Co wpływa na spread walutowy?

Spread walutowy, czyli różnica pomiędzy kursem kupna a kursem sprzedaży waluty, jest wpływany przez różne czynniki. Oto kilka głównych elementów, które mogą wpływać na spread:

1. Płynność na rynku: Im większa płynność danego instrumentu finansowego, tym zazwyczaj niższy spread. Płynność oznacza, że na rynku jest dużo kupujących i sprzedających, co ułatwia przeprowadzanie transakcji bez większych zmian cen.
2. Warunki rynkowe: W sytuacjach, gdy na rynku panuje duża zmienność, na przykład w wyniku ważnych wydarzeń ekonomicznych lub politycznych, spready mogą się rozszerzyć. To zjawisko nazywane jest „rozszerzeniem spreadu”.
3. Typ instrumentu finansowego: Różne pary walutowe mogą mieć różne spready. Popularne pary walutowe, takie jak GBP/PLN, zazwyczaj mają niższe spready niż mniej popularne pary.
4. Godziny handlu: W okresach, gdy rynek jest otwarty dla większej liczby uczestników, spready mogą być niższe. Podczas godzin bezczynności, spready mogą się rozszerzyć. Dlatego warto sprawdzić godziny otwarcia rynków Forex.
5. Polityka brokera: Każdy broker może mieć swoje polityki w zakresie ustalania spreadów. Niektórzy brokerzy oferują spready stałe, podczas gdy inni mają spready zmiennych.
6. Koszty transakcyjne brokerów: Różnice w kosztach obsługi transakcji mogą wpływać na spready. Brokerzy, którzy oferują niższe koszty transakcyjne, mogą zazwyczaj oferować bardziej konkurencyjne spready.

Warto również zauważyć, że spready mogą się zmieniać w zależności od warunków rynkowych, dlatego inwestorzy powinni być świadomi tego, jakie czynniki mogą wpływać na koszty transakcyjne.